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????你適合買哪種產(chǎn)品

????“現(xiàn)在銀行理財(cái)產(chǎn)品的特點(diǎn)是期限短，流動(dòng)性開(kāi)始提高”，如今，銀行更加注重風(fēng)險(xiǎn)控制，縮小風(fēng)險(xiǎn)區(qū)間，“向上的收益往下壓，向下的虧損往上收”。

????銀行理財(cái)產(chǎn)品在更安全的同時(shí)，收益率也自然而然的在降低。袁增霆認(rèn)為，對(duì)于銀行理財(cái)產(chǎn)品，不要希冀過(guò)高的收益率。2007年股市火熱時(shí)，市場(chǎng)出現(xiàn)了很多打新型產(chǎn)品，預(yù)期收益率大都在10%以上，這樣誘惑力的產(chǎn)品早已失去蹤跡。

????“金融理財(cái)產(chǎn)品的風(fēng)險(xiǎn)和收益必然要相匹配。特別高的回報(bào)，帶有偶然性和投機(jī)性，一般不可持續(xù)。”他推算說(shuō)，“一個(gè)可持續(xù)收益，應(yīng)該在存款利率之上，能達(dá)到（年收益）百分之二三，已經(jīng)是很高了。”袁曾霆認(rèn)為，隨著市場(chǎng)的發(fā)展，“銀行理財(cái)產(chǎn)品大的發(fā)展趨勢(shì)是，流動(dòng)性提高，風(fēng)險(xiǎn)區(qū)間收窄，慢慢向穩(wěn)健型靠攏”。對(duì)于偏愛(ài)存款的銀行儲(chǔ)戶，銀行理財(cái)產(chǎn)品將成為儲(chǔ)蓄的替代工具。

????那么，在明確了合理收益后，投資者應(yīng)該如何選擇適合自己的產(chǎn)品，社科院“理財(cái)產(chǎn)品中心”的評(píng)價(jià)分析師們認(rèn)為，對(duì)于有長(zhǎng)期固定投資渠道，閑暇之余愿意投資銀行理財(cái)產(chǎn)品的投資者而言，可以選擇無(wú)固定期限產(chǎn)品或周末理財(cái)產(chǎn)品等高流動(dòng)性產(chǎn)品，充分利用短期閑散資金獲取收益。

????對(duì)于對(duì)銀行理財(cái)產(chǎn)品有較多關(guān)注，資金流動(dòng)性要求較高，風(fēng)險(xiǎn)承受能力偏低的投資者而言，可以選擇債券貨幣市場(chǎng)類產(chǎn)品，投資期限通常在3個(gè)月以下，收益水平略高于3個(gè)月定期存款幾個(gè)基點(diǎn)，多為保本類產(chǎn)品，其中也不乏保息類型；也可以選擇與利率或匯率掛鉤且保本或保息的結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品，投資期限一般在6個(gè)月。

????對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)承受能力相對(duì)較高，資金流動(dòng)性需求偏低的投資者而言，可以選擇有擔(dān)保，貸款對(duì)象較為穩(wěn)健，投資期限在1年以內(nèi)的信貸類品，或適當(dāng)選擇掛鉤股票或商品且期限較短、收益下限有所控制的結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品。

????對(duì)于風(fēng)險(xiǎn)承受能力高，希望博取高收益的投資者，則可考慮長(zhǎng)期限、高收益的信貸類產(chǎn)品，期限較長(zhǎng)、收益上限高的結(jié)構(gòu)化產(chǎn)品，或者股權(quán)投資類高端客戶產(chǎn)品，預(yù)期年化收益常常可以超過(guò)10%，但這類產(chǎn)品不保本，在獲取高收益的同時(shí)也面臨巨額本金損失的風(fēng)險(xiǎn)。